证券代码：002568 证券简称：百润股份
债券代码：127046 债券简称：百润转债
上海百润投资控股集团股份有限公司
公开刊行可调动公司债券
受托经作事务敷陈
（2024 年度）
债券受托经管东说念主
（住所：贵州省贵阳市云岩区中华北路 216 号）
二〇二五年六月
遑急声明
本敷陈依据《公司债券刊行与来去经管主见》
（以下简称“《经管主见》”）、
《上海百润投资控股集团股份有限公司与华创证券有限背负公司对于上海百润
投资控股集团股份有限公司公开刊行可调动公司债券之债券受托经管契约》（以
下简称“《受托经管契约》”）、《上海百润投资控股集团股份有限公司公开发
行可调动公司债券召募阐发书》（以下简称“《召募阐发书》”）、《上海百润
投资控股集团股份有限公司 2024 年年度敷陈》等联系公开信息暴露文献、第三
方中介机构出具的专科见解等，由本期债券受托经管东说念主华创证券有限背负公司
（以下简称“华创证券”）编制。华创证券对本敷陈中所包含的从上述文献中引
述内容和信息未进行安谧考据，也不就该等引述内容和信息的信得过性、准确性和
齐备性作念出任何保证或承担任何背负。
本敷陈不组成对投资者进行或不进行某项步履的保举见解，投资者应答联系
事宜作念出安谧判断，而不应将本敷陈中的任何内容据以四肢华创证券所作的承诺
或声明。在职何情况下，投资者依据本敷陈所进行的任何四肢或不四肢，华创证
券不承担任何背负。
第一节 本期债券情况
一、核准文献及核准限度
本次公开刊行可调动公司债券刊行有酌量经公司 2021 年 4 月 29 日召开的第
四届董事会第十九次会议审议通过、2021 年 5 月 21 日召开的 2021 年第一次临
时股东大会及 2021 年 7 月 28 日召开的第四届董事会第二十一次会议审议通过。
经中国证券监督经管委员会《对于核准上海百润投资控股集团股份有限公司
公开刊行可调动公司债券的批复》（证监许可【2021】2939 号）核准，公司向社
会公开刊行面值总额 112,800 万元可调动公司债券，召募资金总额为东说念主民币
元。上述召募资金到位情况也曾立信司帐师事务所（很是普通联合）审验，于 2021
年 10 月 12 日出具了《上海百润投资控股集团股份有限公司可调动公司债券召募
资金到位情况鉴证敷陈》（信会师报字2021第 ZA15653 号）。经深圳证券来去
所本心，公司 112,800.00 万元可调动公司债券于 2021 年 11 月 3 日起在深圳证券
来去所挂牌来去，债券简称“百润转债”，债券代码“127046”。
二、本期债券的主要条件
本次刊行证券的种类为可调动为公司股票的可调动公司债券。该可调动公司
债券及改日调动的股票将在深圳证券来去所上市。
本次拟刊行可转债召募资金总额为东说念主民币 112,800.00 万元，刊行数目为
本次刊行的可调动公司债券按面值刊行，每张面值为东说念主民币 100 元。
本次刊行的可调动公司债券的期限为自愿行之日起 6 年，即自 2021 年 9 月
顺延时分付息款项不另计息）。
第一年 0.30%，第二年 0.50%，第三年 1.00%，第四年 1.50%，第五年 1.80%，
第六年 2.00%。
本次刊行的可调动公司债券遴荐每年付息一次的付息方式，到期奉赵本金和
支付临了一年利息。
（1）年利息诡计
年利息指可调动公司债券持有东说念主按持有的可调动公司债券票面总金额自可
调动公司债券刊行首日起每满一年可享受确当期利息。
年利息的诡计公式为：I=B×i
I：指年利息额；
B：指本次刊行的可调动公司债券持有东说念主在计息年度（以下简称“昔日”或“每
年”）付息债权登记日持有的可调动公司债券票面总金额；
i：可调动公司债券确昔日票面利率。
（2）付息方式
①本次刊行的可调动公司债券遴荐每年付息一次的付息方式，计息肇端日为
可调动公司债券刊行首日。
②付息日：每年的付息日为本次刊行的可调动公司债券刊行首日起每满一年
确当日。如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个责任日，顺延时分不另
付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
③付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一往翌日，公
司将在每年付息日之后的五个往翌日内支付昔日利息。在付息债权登记日前（包
括付息债权登记日）央求调动成公司股票的可调动公司债券，公司不再向其持有
东说念主支付本计息年度及以后计息年度的利息。
④可调动公司债券持有东说念主所得回利息收入的应付税项由持有东说念主承担。
本次刊行的可调动公司债券转股期自可调动公司债券刊行扫尾之日（2021 年
司债券到期日（2027 年 9 月 28 日）止（如遇法定节沐日或休息日延至后来的第
（1）开动转股价钱的笃定
本次刊行的可转债开动转股价钱为 66.89 元/股，不低于召募阐发书公告日前
二十个往翌日公司股票来去均价（若在该二十个往翌日内发生过因除权、除息引
起股价治疗的情形，则对治疗赶赴还日的收盘价按经由相应除权、除息治疗后的
价钱诡计）和前一个往翌日公司股票来去均价，且不得进取修正。
前二十个往翌日公司股票来去均价=前二十个往翌日公司股票来去总额/该
二十个往翌日公司股票来去总量；前一往翌日公司股票来去均价=前一往翌日公
司股票来去总额/该日公司股票来去总量。
（2）转股价钱的治疗方式及诡计公式
在本次刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、
派送现款股利等情况（不包括因本次刊行的可调动公司债券转股而增多的股本）
使公司股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的治疗（保留少许点后两位，
临了一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）；
增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；
上述两项同期进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；
派送现款股利：P1=P0－D；
上述三项同期进行：P1＝（P0－D+A×k）/（1+n+k）
其中：P0 为治疗前转股价，n 为送股或转增股本率，k 为增发新股或配股率，
A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现款股利，P1 为治疗后转股价。
当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，将递次进行转股价钱治疗，
并在中国证监会和深圳证券来去所指定的上市公司信息暴露媒体上刊登董事会
决议公告，并于公告中载明转股价钱治疗日、治疗主见及暂停转股时分（如需）；
当转股价钱治疗日为本次刊行的可调动公司债券持有东说念主转股央求日或之后，调动
股份登记日之前，则该持有东说念主的转股央求按公司治疗后的转股价钱扩充。
当公司可能发生股权引发、回购股份、团结、分立或任何其他情形使公司股
份类别、数目和/或股东权益发生变化从而可能影响本次刊行的可调动公司债券
持有东说念主的债权益益或转股繁衍权益时，公司将视具体情况按照公正、公正、公允
的原则以及充分保护本次刊行的可调动公司债券持有东说念主权益的原则治疗转股价
格。探讨转股价钱治疗内容及操作主见将依据其时国度探讨法律法例及证券监管
部门的联系章程来制订。
（1）修正权限与修正幅度
在本次刊行的可调动公司债券存续时分，当公司股票在职意和谐三十个来去
日中至少有十五个往翌日的收盘价低于当期转股价钱的 85%时，公司董事会有权
建议转股价钱向下修正有酌量并提交公司股东大会表决。
上述有酌量须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股
东大会进行表决时，持有本次刊行的可调动公司债券的股东应当遁入。修正后的
转股价钱应不低于本次股东大会召开日前二十个往翌日公司股票来去均价和前
一往翌日均价之间的较高者。
若在前述三十个往翌日内发生过转股价钱治疗的情形，则在转股价钱治疗日
前的往翌日按治疗前的转股价钱和收盘价诡计，在转股价钱治疗日及之后的来去
日按治疗后的转股价钱和收盘价诡计。
（2）修正才智
如公司决定向下修正转股价钱时，公司将在中国证监会指定的信息暴露报刊
及互联网网站上刊登股东大会决议公告，公告修正幅度和股权登记日及暂停转股
时分。从股权登记日后的第一个往翌日（即转股价钱修正日），滥觞还原转股申
请并扩充修正后的转股价钱。若转股价钱修正日为转股央求日或之后，调动股份
登记日之前，该类转股央求应按修正后的转股价钱扩充。
债券持有东说念主在转股期内央求转股时，转股数目的诡计方式为 Q=V/P，并以去
尾法取一股的整数倍。其中：V：指可调动公司债券持有东说念主央求转股的可调动公
司债券票面总金额；P：指央求转股当日有用的转股价钱。
可调动公司债券持有东说念主央求调动成的股份须是整数股。转股时不及调动 1 股
的可调动公司债券部分，公司将按照深圳证券来去所等部门的探讨章程，在转股
日后的五个往翌日内以现款兑付该部分可调动公司债券的票面金额以及该余额
对应确当期应计利息。
（1）到期赎回条件
在本次刊行的可调动公司债券期满后五个往翌日内，公司将以本次刊行的可
转债的票面面值的 110%（含临了一期利息）的价钱向投资者赎回沿路未转股的
可转债。
（2）有条件赎回条件
转股期内，当下述两种情形的任意一种出当前，公司有权决定按照债券面值
加当期应计利息的价钱赎回沿路或部分未转股的可调动公司债券：
日的收盘价钱不低于当期转股价钱的 130%（含 130%）；
当期应计利息的诡计公式为：IA=B×i×t/365
IA：指当期应计利息；
B：指本次刊行的可调动公司债券持有东说念主办有的可调动公司债券票面总金额；
i：指可调动公司债券昔日票面利率；
t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的践诺日期天数
（算头不算尾）。
若在前述三十个往翌日内发生过转股价钱治疗的情形，则在治疗前的往翌日
按治疗前的转股价钱和收盘价诡计，治疗后的往翌日按治疗后的转股价钱和收盘
价诡计。
公司将严格按照法例要求，持续怜惜赎回条件是否知足，权衡可能知足赎回
条件的，将在赎回条件知足的五个往翌日前实时暴露，向市集充分领导风险。
赎回条件知足后，公司将实时暴露，并明确阐发是否利用赎回权。若公司决
定利用赎回权，将在暴露的赎回公告中明确赎回的时分、才智、价钱等内容，并
在赎回期扫尾后暴露赎回效劳公告。若公司决定不利用赎回权，在深圳证券来去
所章程的期限内不得再次利用赎回权。
公司决定利用能够不利用赎回权时，将充分暴露公司践诺限定东说念主、控股股东、
持股百分之五以上的股东、董事、监事、高档经管东说念主员在赎回条件知足前的六个
月内来去该可转债的情况。
（1）有条件回售条件
在本次刊行的可调动公司债券临了两个计息年度，如果公司股票在职何和谐
三十个往翌日的收盘价钱低于当期转股价的 70%时，可调动公司债券持有东说念主有权
将其持有的可调动公司债券沿路或部分按面值加受骗期应计利息的价钱回售给
公司。若在上述往翌日内发生过转股价钱因发生送红股、转增股本、增发新股（不
包括因本次刊行的可调动公司债券转股而增多的股本）、配股以及派发现款股利
等情况而治疗的情形，则在治疗前的往翌日按治疗前的转股价钱和收盘价钱诡计，
在治疗后的往翌日按治疗后的转股价钱和收盘价钱诡计。如果出现转股价钱向下
修正的情况，则上述“和谐三十个往翌日”须从转股价钱治疗之后的第一个往翌日
起再行诡计。
临了两个计息年度可调动公司债券持有东说念主在每年回售条件初次知足后可按
上述商定条件利用回售权一次，若在初次知足回售条件而可调动公司债券持有东说念主
未在公司届时公告的回售陈说期内陈说并实施回售的，该计息年度弗成再利用回
售权，可调动公司债券持有东说念主弗成屡次利用部分回售权。
（2）附加回售条件
若公司本次刊行的可调动公司债券召募资金投资花样的实施情况与公司在
召募阐发书中的承诺情况比较出现首要变化，且该变化被中国证监会认定为改变
召募资金用途的，可调动公司债券持有东说念主享有一次回售的权益。可调动公司债券
持有东说念主有权将其持有的可调动公司债券沿路或部分按债券面值加受骗期应计利
息价钱回售给公司。持有东说念主在附加回售条件知足后，不错在公司公告后的附加回
售陈说期内进行回售，该次附加回售陈说期内伪善施回售的，不应再利用附加回
售权。
公司将在回售条件知足后暴露回售公告，明确回售的时分、才智、价钱等内
容，并在回售期扫尾后暴露回售效劳公告。
因本次刊行的可调动公司债券转股而增多的本公司股票享有与原股票同等
的权益，在股利披发的股权登记日当日登记在册的总共普通股股东（含因可调动
公司债券转股酿成的股东）均参与当期股利分派，享有同等权益。
（1）刊行对象
①向刊行东说念主原股东优先配售：刊行公告公布的股权登记日（2021 年 9 月 28
日，T-1 日）收市后登记在册的刊行东说念主总共股东。
②网上刊行：中华东说念主民共和国境内持有深交所证券账户的社会公众投资
者，包括：当然东说念主、法东说念主、证券投资基金以及妥当法律法章程程的其他投资者
（法律法例辞谢购买者之外）。
③本次刊行的保荐机构（主承销商）的自营账户不得参与本次申购。
（2）刊行方式
本次刊行的可转债向刊行东说念主在股权登记日（2021 年 9 月 28 日，T-1 日）收
市后中国证券登记结算有限背负公司深圳分公司（以下简称“中国结算深圳分公
司”）登记在册的原股东优先配售，原股东优先配售后余额部分（含原股东毁掉
优先配售部分）通过深圳证券来去所来去系统网上向社会公众投资者刊行。认
购金额不及 112,800.00 万元的部分由保荐机构（主承销商）包销。
本次刊行的可转债向刊行东说念主在股权登记日（2021 年 9 月 28 日，T-1 日）收
市后中国结算深圳分公司登记在册的原股东优先配售。
原股东可优先配售的可转债数目为其在股权登记日（2021 年 9 月 28 日，T-
债的比例诡计可配售可转债的金额，再按 100 元/张的比例调动为张数，每 1 张
为一个申购单元。
刊行东说念主现存总股本 749,785,122 股，剔除公司回购专户库存股 1,020,686 股后
可参与本次刊行优先配售的股本为 748,764,436 股，按本次刊行优先配售比例计
算，原股东最多可优先认购 11,279,387 张，约占本次刊行的可转债总额 11,280,000
张的 99.9946%。由于不及 1 张部分按照中国结算深圳分公司证券刊行东说念主业务指
南扩充，最终优先配售总额可能略有互异。
原股东除可参加优先配售外，还可参加优先配售后余额部分的申购。原股东
参与网上优先配售的部分，应当在 T 日申购时缴付足额资金。原股东参与网上优
先配售后余额部分的网上申购时无需缴付申购资金。
（1）可转债债券持有东说念主的权益
并利用表决权；
次可转债；
（2）可转债债券持有东说念主的义务
可转债的本金和利息；
（3）可转债持有东说念主会议的召开情形
值及股东权益所必需回购股份导致的减资之外）、团结等可能导致偿债才智发生
首要不利变化，需要决定能够授权采选相应步调；
议召开；
定性；
下列机构或东说念主士不错书面提议召开债券持有东说念主会议：
券持有东说念主；
本次刊行可调动公司债券召募资金总额（含刊行用度）不高出 112,800 万元
（含 112,800 万元），扣除刊行用度后的召募资金净额拟插足以下花样：
单元：万元
花样 投资金额 召募资金拟插足金额
麦芽威士忌陈酿熟成花样 155,957.01 112,800.00
共计 155,957.01 112,800.00
在本次召募资金到位前，公司将笔据召募资金投资花样实施程度的践诺情况
通过自筹资金先行插足，并在召募资金到位后按照联系法章程程的才智赐与置换。
如果本次刊行召募资金扣除刊行用度后少于上述花样召募资金拟插足的金额，不
足部分公司将以自有资金或其他融资方式处罚。
本次刊行的可调动公司债券不提供担保。
公司也曾制定《召募资金经管轨制》。本次刊行的召募资金将存放于公司董
事会决定的专项账户中，具体开户事宜在刊行前由公司董事会笃定。
公司已礼聘华创证券有限背负公司为本次公开刊行可调动公司债券的受托
经管东说念主，两边就受托经管联系事宜已坚毅受托经管契约。
（1）本次刊行可转债项下的负约事件
付本金和/或利息；
下的任何承诺或义务，且将对公司履行本次可转债的还本付息产生首要不利影响，
给与托经管东说念主书面见知，或经单独或团结持有本期可转债未偿还面值总额 10%以
上的可转债持有东说念主书面见知，该负约在上述见知所要求的合理期限内仍未予改造；
付息才智产生骨子不利影响，或出售其首要钞票等情形甚而对公司就本次可转债
的还本付息才智产生首要骨子性不利影响；
偿才智、被法院指定接管东说念主或已滥觞联系的法律才智；
或司法机构或权力部门的指示、执法或号令，或上述章程的线路的变更导致公司
在本次可转债项下义务的履行变得不对法；
利影响的情形。
（2）本次刊行可转债的负约背负过火承担方式
公司承诺按照本次刊行可转债召募阐发书商定的还本付息安排向债券持有
东说念主支付本次刊行可转债利息及兑付本次刊行可转债本金，若公司弗成按时支付本
次刊行可转债利息或本次刊行可转债到期弗成兑付本金，对于落后未付的利息或
本金，公司将笔据落后天数按债券票面利率向债券持有东说念主支付落后利息，按照该
未付利息对应本次刊行可转债的票面利率另计利息（单利）；偿还本金发生落后
的，落后未付的本金金额自落后支付日起，在落后时老实按照该未付本金对应本
次刊行可转债的票面利率诡计利息（单利）。
当公司未按时支付本次刊行可转债的本金、利息和/或落后利息，或发生其他
负约情况时，债券持有东说念主有权径直照章向公司进行追索。债券受托经管东说念主将依据
债券受托经管契约在必要时笔据债券持有东说念主会议的授权，参与整顿、妥协、重组
能够歇业的法律才智。如果债券受托经管东说念主未按债券受托经管契约履行其职责，
债券持有东说念主有权根究债券受托经管东说念主的负约背负。
（3）本次刊行可转债的争议处罚机制
本次债券刊行适用中国法律并依其线路。
本次债券刊行和存续时分所产生的争议，伊始应在争议各方之间协商处罚。
如果协商处罚不成，争议各方有权按照债券受托经管契约、债券持有东说念主会议轨则
等章程，向有统领权的东说念主民法院拿告状讼。
当产生任何争议及任何争议正按前条商定进行处罚时，除争议事项外，各方
有权继续利用本次债券刊行及存续期的其他权益，并应履行其他义务。
公司本次公开刊行可调动公司债券有酌量的有用期为十二个月，自愿行有酌量经
股东大会审议通过之日起诡计。
第二节 债券受托经管东说念主履行职责情况
华创证券四肢上海百润投资控股集团股份有限公司公开刊行可调动公司债
券的债券受托经管东说念主，严格按照《经管主见》《公司债券受托经管东说念主执业步履准
则》《召募阐发书》及《受托经管契约》等章程和商定履行清偿券受托经管东说念主的
各项职责。存续期内，华创证券对公司及本期债券情况进行持续追踪和监督，密
切怜惜公司的酌量情况、财务情况、资信气象，以及偿债保险步调的实施情况等，
监督公司召募资金的接收、存储、划转与本息偿付情况，切实更正债券持有东说念主利
益。华创证券证券采选的核查措檀越要包括：
第三节 刊行东说念主年度酌量情况和财务情况
一、刊行东说念主基本情况
中语称呼：上海百润投资控股集团股份有限公司
英文称呼：SHANGHAI BAIRUN INVESTMENT HOLDING GROUP
CO.,LTD.
法定代表东说念主：刘晓东
注册本钱：1,049,368,955 元
注册地址：上海市康桥工业区康桥东路 558 号
开发日期：1997 年 6 月 19 日
上市方位：深圳证券来去所
股票代码：002568
股票简称：百润股份
邮政编码：201319
电话：021-58135000
传真：021-58136000
电子信箱：Bairun@bairun.net
互联网网址：http://www.bairun.net
酌量范围：香精香料的制造加工。香精香料化工原料及居品批发零卖；经
营本企业自产居品的出口业务和本企业所需的机械开垦、零配件、原辅材料的
入口业务（但国度限制公司酌量或辞谢收支口的商品实时间之外），本企业包
括本企业控股的成员企业，企业经管，投资与钞票经管。【照章须经批准的项
目，经联系部门批准后方可开展酌量行动】。
二、刊行东说念主 2024 年度酌量情况及财务气象
主买卖务收入占比 11.17%。
公司预调鸡尾酒业务主要包括“RIO（锐澳）”牌预调鸡尾酒居品的研发、生
产和销售。现在，公司预调鸡尾酒在售居品涵盖了不同乙醇度的微醺系列、澄莹
系列、强爽系列、经典系列以及限制/联名/定制等多个系列，规格包括 275mL、
费场景的需求。公司通过渠说念立异、居品立异、数字营销和玄虚性业务开拓等，
构建了玄虚性的企业竞争上风，引颈国内预调鸡尾酒行业的发展。巴克斯酒业是
中国酒业协会《预调鸡尾酒团体程序》的主要草拟单元。笔据中国酒业协会和上
海市酿酒专科协会的文献涌现，“RIO（锐澳）”牌预调鸡尾酒的市集占有率和谐
多年在行业内寰球名递次一，占据伊始地位。
公司香精香料业务主要包括“百润（BAIRUN）”牌香精香料居品的研发、生
产、销售和劳动。公司的香精香料居品主若是食用香精，平淡应用于食物工业，
包含果汁饮料、冰品乳品、烘焙类食物等广博食物鸿沟。公司凭借前瞻性的市集
需求分析才智、浑朴的研发实力、先进的坐褥工艺、雄厚的居品性量及高效的管
理团队，得到了市集及客户的平淡认可，亦然中国香精香料行业中极具立异活力
和高出精神的行业伊始者。公司被中国轻工业和谐会评定为中国轻工业科技百强
企业、中国香料香精行业十强企业。敷陈期内，公司持续鼓励可持续发展，公司
陈说的 ESG 实践案例，经评审入选中国香精香料化妆品工业协会《2024 中国
香妆行业可持续发展（ESG）实践案例》。
单元：万元
本期比上年同期增减
主要司帐数据 2024 年度 2023 年度
（%）
买卖收入 304,813.00 326,389.06 -6.61
包摄于上市公司股东的净利润 71,914.24 80,941.59 -11.15
包摄于上市公司股东的扣除非
闲居性损益的净利润
酌量行动产生的现款流量净额 67,289.30 56,217.65 19.69
本期比上年同期增减
主要司帐数据 2024 年末 2023 年末
（%）
包摄于上市公司股东的净钞票 468,672.15 404,395.68 15.89
总钞票 811,864.85 711,121.58 14.17
单元：万元
主要财务酌量
/2024 年末 /2023 年末 （%）
基本每股收益（元/股） 0.69 0.78 -11.54
稀释每股收益（元/股） 0.69 0.78 -11.54
加权平均净钞票收益率（%） 16.57 20.24 -3.67
流动比率 1.51 1.53 -1.31
速动比率 1.05 1.13 -7.08
钞票欠债率 42.15% 43.14% -0.99
第四节 刊行东说念主召募资金使用情况
一、公开刊行可调动公司债券召募资金基本情况
经中国证券监督经管委员会《对于核准上海百润投资控股集团股份有限公司
公开刊行可调动公司债券的批复》（证监许可【2021】2939 号）核准，公司向社
会公开刊行面值总额 112,800 万元可调动公司债券，期限 6 年，召募资金总额为
东说念主民币 1,128,000,000.00 元，扣除承销费、保荐费以及各项其他刊行用度东说念主民币
元。上述召募资金已于 2021 年 10 月 12 日到账，并经立信司帐师事务所（很是
普通联合）审验，于 2021 年 10 月 12 日出具了《上海百润投资控股集团股份有
限公司可调动公司债券召募资金到位情况鉴证敷陈》（信会师报字2021第
ZA15653 号）。
二、本期可调动公司债券召募资金践诺使用情况
限制 2024 年 12 月 31 日，公司累计使用召募资金 95,100.44 万元，尚未使用
的召募资金将按规划用于募投花样应付款项开销等。公司本次可转债召募资金截
至 2024 年 12 月 31 日的使用情况和结余情况如下：
今年度插足募
召募资金总额 111,281.49 42,851.49
集资金总额
敷陈期内变更用途的召募资金总额 -
已累计插足募
累计变更用途的召募资金总额 - 95,100.44
集资金总额
累计变更用途的召募资金总额比例 -
是否已
变更项 限制期末 限制期末插足 花样达到预 今年度 花样可行性
承诺投资花样和超募资 召募资金承 治疗后投资 今年度投 是否达到
目（含 累计插足 程度（%） 定可使用状 完满的 是否发生重
金投向 诺投资总额 总额(1) 入金额 权衡效益
部分变 金额(2) (3)＝(2)/(1) 态日期 效益 大变化
更）
承诺投资花样
麦芽威士忌陈酿熟成项 2024 年 10
否 111,281.49 111,281.49 42,851.49 95,100.44 85.46 不适用 否
目 月
承诺投资花样小计 111,281.49 111,281.49 42,851.49 95,100.44 85.46
未达到规划程度或权衡
收益的情况和原因（分 麦芽威士忌陈酿熟成花样已插足使用，按规划居品进入陈酿期。
具体花样）
第五节 本次债券担保情面况
笔据《上市公司证券刊行经管主见》第二十条的章程，“公开刊行可调动
公司债券，应当提供担保，但最近一期末经审计的净钞票不低于东说念主民币十五亿
元的公司之外”。
“百润转债”于 2021 年 9 月 29 日刊行，限制 2020 年 12 月 31 日，刊行东说念主
经审计的团结财务报表中包摄于母公司股东的净钞票为 32.16 亿元，不低于 15
亿元，故本期“百润转债”未提供担保。
第六节 债券持有东说念主会议召开情况
有东说念主会议。
第七节 本次公司债券利息偿付情况
本次刊行的可转债的的起息日为 2021 年 9 月 29 日，遴荐每年付息一次的付
息方式。“百润转债”已于 2022 年 9 月 29 日按面值支付第一年利息，每 10 张
百润转债（面值 1,000 元）利息为 3.00 元；已于 2023 年 10 月 9 日按面值支付第
二年利息，每 10 张百润转债（面值 1,000 元）利息为 5.00 元；已于 2024 年 9 月
元。
华创证券将持续掌持受托债券还本付息、赎回、回售等事项的资金安排，督
促刊行东说念主按时践约。
第八节 本次公司债券追踪评级情况
集团股份有限公司 2025 年追踪评级敷陈》（和谐【2025】4407 号），笃定守护
公司主体永远信用等第为 AA，守护“百润转债”的信用等第为 AA，评级瞻望
为雄厚。
第九节 债券持有东说念主权益有首要影响的其他事项
一、是否发生债券受托经管契约第 3.4 条商定的首要事项
笔据刊行东说念主与华创证券签署的《受托经管契约》第 3.4 条章程：
“3.4 本次债券存续期内，发生以下任何事项，甲方应当在三个责任日内书
面见知乙方，并笔据乙方要求持续书面见知县件发扬和效劳：
（一）甲方股权结构能够坐褥酌量气象发生首要变化；
（二）甲方债券信用评级发生变化；
（三）甲方首要钞票典质、质押、出售、转让、报废；
（四）甲方发生未能清偿到期债务的情况；
（五）甲方新增借钱能够对外提供担保高出上年末净钞票的百分之二十；
（六）甲方毁掉债权能够财产高出上年末净钞票的百分之十；
（七）甲方发生高出上年末净钞票百分之十的首要亏蚀；
（八）甲方分派股利，作出减资、团结、分立、落幕及央求歇业的决定，
能够照章进入歇业才智、被责令关闭；
（九）触及甲方的首要诉讼、仲裁；
（十）甲方涉嫌犯警被照章立案拜访，甲方的控股股东、践诺限定东说念主、董
事、监事、高档经管东说念主员涉嫌犯警被照章采选强制步调；
（十一）甲方拟变更召募阐发书的商定；
（十二）甲方拟修改债券持有东说念主会议轨则；
（十三）甲方拟变更债券受托经管东说念主或受托经管契约的主要内容；
（十四）甲方弗成定期支付本息；
（十五）甲方减资、团结等可能导致偿债才智发生首要不利变化，需要决
定能够授权采选相应步调；
（十六）保证东说念主、担保物能够其他偿债保险步调发生首要变化；
（十七）甲方经管层弗成正常履行职责，导致甲方债务清偿才智面对重不
笃定性；
（十八）甲方建议债务重组有酌量的；
（十九）发生其他对债券持有东说念主权益有首要影响的事项。
（二十）其他对投资者作出投资决策有首要影响的事项；
（二十一）法律、行政法例、部门章程、表恣意文献章程或中国证监会、
证券来去所要求的其他事项；
就上述事件见知乙方同期，甲方就该等事项是否影响本次债券本息安全向
乙方作出版面阐发，并对有影响的事件建议有用且切实可行的应答步调。”
第 3.4 条列明的首要事项，前述事项均已履行了相应的信息暴露，具体如下：
笔据《上海百润投资控股集团股份有限公司对于回购刊出部分限制性股票减
资暨见知债权东说念主的公告》，公司经 2024 年 4 月 24 日第五届董事会第十五次会
议、第五届监事会第十三次会议及 2024 年 5 月 28 日 2023 年度股东大会，审议
通过了《对于回购刊出 2021 年限制性股票引发规划部分限制性股票的议案》。
本次回购刊出部分限制性股票完成后，公司股份总额将由 1,049,690,955 股减少
至 1,049,368,955 股，公司注册本钱将由 1,049,690,955 元减少至 1,049,368,955 元。
二、转股价钱治疗
“百润转债”的开动转股价钱为 66.89 元/股。
其中新增股份为 125.4314 万股，基于上述原因，“百润转债”转股价钱自 2022
年 1 月 24 日起治疗为 66.83 元/股。
自 2022 年 6 月 16 日起治疗为 47.44 元/股。
东说念主因个东说念主原因下野，已不妥当引发条件，笔据《上市公司股权引发经管主见》及
《上海百润投资控股集团股份有限公司 2021 年限制性股票引发规划》的联系规
定，公司将其所持有的已获授但尚未铲除限售的限制性股票共计 469,000 股进行
回购刊出，“百润转债”转股价钱自 2023 年 7 月 19 日起治疗为 47.44 元/股。
价钱自 2023 年 8 月 25 日起治疗为 46.95 元/股。
东说念主因个东说念主原因下野，已不妥当引发条件，笔据《上市公司股权引发经管主见》及
《上海百润投资控股集团股份有限公司 2021 年限制性股票引发规划》的联系规
定，公司将其所持有的已获授但尚未铲除限售的限制性股票共计 322,000 股进行
回购刊出。“百润转债”转股价钱自 2024 年 7 月 30 日起治疗为 46.96 元/股。
自 2025 年 6 月 5 日起治疗为 46.66 元/股。
（以下无正文）
（本页无正文，为《上海百润投资控股集团股份有限公司公开刊行可调动公司债
券受托经作事务敷陈（2024 年度）》之盖印页）
华创证券有限背负公司
